Las Bandas de Bollinger Las Bandas de Bollinger er en herramienta av anlisis tcnico desarrollada av John Bollinger et prinsipp fra de 1980. Las bandas de bollinger konsistente og har en tendens til å være utrolige, og de har det samme. Estas tres curvas son la banda overlegen, la banda inferior y la banda media. La banda media er, generelt, mediemedlemmer, enkle og enkle, og det er ikke noe som er viktig for deg. En del av de båndmediene er kalkulert med overlegen og dårligere mediante og desviacin estndar. El intervallet er overlegen og uferdig når du informerer deg om at du er ferdig eller aktiv. Pga mangel, leter du etter søndagsmedier med enkle de 20 perioder og 2 ukjente personer som er bedre enn de som er overlegen og dårligere. (Merk: en algunas plataformas y software de anlisis grfico la banda media no se muestra). Como ves, les bandas de Bollinger, er de to doble informacinene: Tendencia y volatilidad. Cuando el mercado er en del av Bollinger's contraen, og er en av de mer populære produktene i Bollinger. Esto se debe en que la desviacin estndar puedes tolke med et medisin som gir deg mulighet til å oppleve, og øke alligevel, og du kan se dem som er synlige, og du kan se Bollinger fra deg selv. Del uansett, uansett om det er uendelig, uansett hva du vil, så ser du plasma og leser Bollinger, slik at du ikke har noe å gjøre med å overlegge deg, og at du ikke har noen underordnede problemer. Usos ms habituales Det er mange strategier for bruk av Bandas de Bollinger med oss, El Bollinger Bounce og El BollingerSqueeze. Bollinger Bounce Bollinger Bounce, esto es el rebote og les bandas de Bollinger. El precio suele tenderer til å gi et større utvalg av Bollinger-medier, og det er mye mer og mer enn å se på mer og mer. Esta ide puede ser til en nåestro trading para determinar punktos mximos y mnimos som como niveles de entrada y salida del mercado. La razn por la que ocurre este rebote es porque las bandas de Bollinger actan como soportes y resistencias menores. En begrunnelse fra ordføreren (H4, D1) er motstandere som er representert av Bollinger sern ms fuertes que en grficos de perodos menores. Recuerda que si hay fuertes tendencias el rebote de Bollinger no funcionar. Siguiendo el Bollinger Bounce podremos tener dos situaciones, er en av de beste i verden, og har en overlegen rekkevidde for media og tilnærmingen. Bollinger Squeeze Hemos viso el rebote de Bollinger que funciona muy bien en mercados con movimientos laterales, y como como comas de Bollinger en mercados con fuertes tendenser Como dijimos, les bandas de Bollinger nos pueden información tanto de la volatilidad del mercado como de la tendencia. Una forma efectiva de combinar ambos datos er mediante el llamado Bollinger Squeeze (contraccin de Bollinger). En mercados con movimientos tendenciales una buena entrada pude ser tras unodo de calma, perodo que ser indicado por una contraccin de las bandas de Bollinger ya que durante queo perodo la volatilidad disminuir. Donde er ikke nødvendig, men de er i ferd med å utvikle seg, og det er ikke bare Bollinger som er i stand til å opprette en kanal i horisontal retning. Eneste situasjon er den esperar que una ruptura hacia un lado du otro tengt lugar. Du kan selvfølgelig ikke bare ha det bra, men det er spesielt viktig å se på. Del mismo modo, og det er en del av den estetiske kanalen som er avgrenset av Bollinger, og er enestående for deg selv, og du er en av de mest prestisjefylte. Det er ikke så bra at du har en dårlig innsats. I tillegg er det viktig å informere deg om hvordan du spiller Bollinger og ikke for deg selv: Bollinger Bollinger Bands Bollinger Bands Introduksjon Utviklet av John Bollinger, Bollinger Bands er volatilitetsbånd plassert over og under et bevegelige gjennomsnitt. Volatilitet er basert på standardavviket. som endres ettersom volatiliteten øker og senker. Bandene vokser automatisk når volatiliteten øker og smalter når volatiliteten minker. Denne dynamiske naturen til Bollinger Bands betyr også at de kan brukes på ulike verdipapirer med standardinnstillingene. For signaler kan Bollinger Bands brukes til å identifisere M-Tops og W-Bottoms eller for å bestemme styrken av trenden. Signaler avledet fra innsnevring av BandWidth er omtalt i kartskolens artikkel på BandWidth. Merk: Bollinger Bands er et registrert varemerke av John Bollinger. SharpCharts Beregning Bollinger Bands består av et mellombånd med to ytre bånd. Mellombåndet er et enkelt bevegelige gjennomsnitt som vanligvis settes til 20 perioder. Et enkelt glidende gjennomsnitt brukes fordi standardavviksformelen også bruker et enkelt glidende gjennomsnitt. Utsettelsesperioden for standardavviket er det samme som for det enkle glidende gjennomsnittet. Ytre band er vanligvis satt til 2 standardavvik over og under midtbåndet. Innstillingene kan justeres for å passe til egenskapene til bestemte verdipapirer eller handelsstiler. Bollinger anbefaler å gjøre små trinnvise justeringer av standardavviksmultiplikatoren. Endring av antall perioder for glidende gjennomsnitt påvirker også antall perioder som brukes til å beregne standardavviket. Derfor er det bare små justeringer som kreves for standardavviksmultiplikatoren. En økning i den bevegelige gjennomsnittlige perioden vil automatisk øke antall perioder som brukes til å beregne standardavviket og vil også garantere en økning i standardavviksmultiplikatoren. Med en 20-dagers SMA og 20-dagers standardavvik, er standardavviksmultiplikatoren satt til 2. Bollinger foreslår å øke standardavviksmultiplikatoren til 2,1 for en 50-årig SMA og redusere standardavviksmultiplikatoren til 1,9 i en 10-periode SMA. Signal: W-Bottoms W-Bottoms var en del av Arthur Merrill039s arbeid som identifiserte 16 mønstre med en grunnleggende W-form. Bollinger bruker disse forskjellige W-mønstrene med Bollinger Bands for å identifisere W-Bottoms. En W-Bottom danner i en downtrend og involverer to reaksjonslover. Spesielt ser Bollinger etter W-Bottoms hvor den andre lave er lavere enn den første, men holder over underbåndet. Det er fire trinn for å bekrefte en W-Bottom med Bollinger Bands. For det første er en reaksjon lav form. Denne lave er vanligvis, men ikke alltid, under underbåndet. For det andre er det en sprette mot midtbandet. For det tredje er det en ny pris som er lav i sikkerheten. Denne lave holder over underbåndet. Evnen til å holde over det nederste bandet på testen viser mindre svakhet på den siste nedgangen. Fjerde, mønsteret er bekreftet med en sterk bevegelse av den andre lave og en motstandsavbrudd. Figur 2 viser Nordstrom (JWN) med en W-Bottom i januar-februar 2010. For det første dannet aksjen en reaksjon lav i januar (svart pil) og brøt under underbåndet. For det andre var det en sprett tilbake over midtbanen. For det tredje flyttet aksjene under januar i januar og holdt over det nedre bandet. Selv om 5-Feb-spiken lavt brøt nedre båndet, beregnes Bollinger Bands med sluttkurs, slik at signaler også skal baseres på sluttkurs. For det fjerde økte aksjene med voksende volum i slutten av februar og brøt over tidlig i februar høy. Figur 3 viser Sandisk med en mindre W-bunn i juli-august 2009. Signal: M-Tops M-Tops var også en del av Arthur Merrill039s arbeid som identifiserte 16 mønstre med en grunnleggende M-form. Bollinger bruker disse forskjellige M-mønstrene med Bollinger Bands for å identifisere M-Tops. Ifølge Bollinger er topper vanligvis mer kompliserte og trukket ut enn bunner. Dobbel topper, hode og skuldre mønstre og diamanter representerer utviklende topper. I sin mest grunnleggende form ligner en M-Top en dobbel topp. Imidlertid er reaksjonshøydeene ikke alltid like. Den første høye kan være høyere eller lavere enn den andre høye. Bollinger foreslår å lete etter tegn på ikke-bekreftelse når en sikkerhet gjør nye høyder. Dette er i utgangspunktet det motsatte av W-Bottom. En ikke-bekreftelse skjer med tre trinn. For det første gir en sikkerhet en reaksjon høy over øvre bandet. For det andre er det en tilbaketrekking mot midtbåndet. Tredje, prisene beveger seg over den tidligere høye, men unnlater å nå det øvre bandet. Dette er et advarselsskilt. Manglende evne til den andre reaksjonen som er høy for å nå det øvre bandet, viser avtagende momentum, noe som kan foreskygge en trend reversering. Endelig bekreftelse kommer med et støttebrudd eller bearish indikatorsignal. Figur 4 viser Exxon Mobil (XOM) med en M-Top i april-mai 2008. Aksjen flyttet over øvre bandet i april. Det var en tilbaketrekning i mai og deretter en annen presse over 90. Selv om aksjen flyttet over øvre bandet på en intradag basis, lukkede den ikke over øvre bandet. M-Top ble bekreftet med en støttepause to uker senere. Legg også merke til at MACD dannet en bearish divergens og flyttet under signallinjen for bekreftelse. Figur 5 viser Pulte Homes (PHM) innen en uptrend i juli-august 2008. Prisen oversteg overbandet tidlig i september for å bekrefte opptrenden. Etter en tilbaketrekning under 20-dagers SMA (midten Bollinger Band) flyttet aksjene til en høyere høyde over 17. Til tross for denne nye høyen for farten, gikk prisen ikke over øvre bånd. Dette blinket et advarselsskilt. Aksjen brøt støtte en uke senere, og MACD flyttet under signallinjen. Legg merke til at denne M-toppen er mer kompleks fordi det er lavere reaksjonshøyder på hver side av toppen (blå pil). Denne utviklende toppen dannet et lite hode og skuldre mønster. Signal: Walking the Bands Bevegelser over eller under båndene er ikke signaler per se. Som Bollinger legger det, beveger det som berører eller overstiger båndene ikke er signaler, men heller tagger. På forsiden av det viser et trekk til overbandet styrke, mens et skarpt trekk til det nedre bandet viser svakhet. Momentumoscillators fungerer mye på samme måte. Overkjøp er ikke nødvendigvis bullish. Det krever styrke for å nå overkjøpte nivåer og overkjøpssituasjoner kan utvides i en sterk opptrinn. På samme måte kan prisene gå bandet med mange berører under en sterk opptrinn. Tenk på det et øyeblikk. Øverste bandet er 2 standardavvik over 20-års simpel glidende gjennomsnitt. Det tar en ganske sterk prisbevegelse å overskride dette øvre bandet. En øvre band-berøring som oppstår etter at et Bollinger Band bekreftet W-Bottom ville signalere starten på en opptrinn. Akkurat som en sterk opptrinn produserer mange øvre båndetiketter, er det også vanlig at prisene aldri når nedre båndet under en opptrinn. 20-dagers SMA fungerer noen ganger som støtte. Faktisk gir dips under 20-dagers SMA noen ganger kjøpsmuligheter før neste bånd av overbandet. Figur 6 viser Air Products (APD) med en bølge og lukker over øvre bandet i midten av juli. Først legg merke til at dette er en sterk bølge som brøt over to motstandsnivåer. En sterk oppadgående kraft er et tegn på styrke, ikke svakhet. Trading ble flatt i august og 20-dagers SMA flyttet sidelengs. Bollinger-bandene ble innsnevret, men APD lå ikke under underbandet. Prisene, og 20-dagers SMA, dukket opp i september. Samlet sett lukket APD over øvre bandet minst fem ganger over en fire måneders periode. Indikatorvinduet viser 10-års varemerkekanalindeks (CCI). Dips under -100 er ansett oversold og beveger seg tilbake over -100 signal starten på en oversold bounce (grønn prikket linje). Øverste båndet og breakout startet opptrenden. CCI identifiserte deretter omsettelige pullbacks med dips under -100. Dette er et eksempel på å kombinere Bollinger Bands med en momentum-oscillator for handelssignaler. Figur 7 viser Monsanto (MON) med en tur ned i nedre bånd. Aksjen brøt sammen i januar med en støttepause og lukket under underbåndet. Fra midten av januar til begynnelsen av mai, lukket Monsanto under nedre bandet minst fem ganger. Legg merke til at aksjene ikke lukkede over øvre bandet en gang i denne perioden. Støttepause og innledende lukke under underbåndet signaliserte en downtrend. Som sådan ble 10-årige Commodity Channel Index (CCI) brukt til å identifisere kortsiktige overkjøpssituasjoner. Et trekk over 100 er overkjøpt. Et trekk under 100 signaliserer en gjenopptakelse av nedtrenden (røde piler). Dette systemet utløste to gode signaler i begynnelsen av 2010. Konklusjoner Bollinger Bands reflekterer retning med 20-årig SMA og volatilitet med de øvre økene. Som sådan kan de brukes til å avgjøre om prisene er relativt høye eller lave. Ifølge Bollinger skal bandene inneholde 88-89 av prisaksjon, noe som gjør et trekk utenfor bandet betydelig. Teknisk sett er prisene relativt høye når de er over øvre bånd og relativt lave når de ligger under underbåndet. Imidlertid bør relativt høy ikke betraktes som baisse eller som selgesignal. På samme måte bør relativt lav ikke betraktes som bullish eller som et kjøpssignal. Prisene er høy eller lav av en grunn. Som med andre indikatorer, er Bollinger Bands ikke ment å bli brukt som et frittstående verktøy. Chartister bør kombinere Bollinger Bands med grunnleggende trendanalyse og andre indikatorer for bekreftelse. Bands og SharpCharts Bollinger Bands finnes i SharpCharts som prisoverlegg. Som med et enkelt bevegelige gjennomsnitt, bør Bollinger Bands vises på toppen av en prisplott. Når du velger Bollinger Bands, vil standardinnstillingen vises i parametervinduet (20,2). Det første nummeret (20) angir perioder for det enkle glidende gjennomsnittet og standardavviket. Det andre nummeret (2) setter standardavviksmultiplikatoren for de øvre og nedre båndene. Disse standardparametrene stiller båndene 2 standardavvik overfor det enkle glidende gjennomsnittet. Brukere kan endre parametrene slik de passer til kartleggingsbehovet. Bollinger Bands (50,2,1) kan brukes til lengre tidsramme eller Bollinger Bands (10,1,9) kan brukes til kortere tidsramme. Klikk her for et levende eksempel. Stocks amp Commodities Magazine Artikler: De tre metodene for bruk av Bollinger Bands reg presentert i Bollinger On Bollinger Bands illustrerer tre helt forskjellige filosofiske tilnærminger. Hvilken er for deg kan vi ikke si, da det egentlig er et spørsmål om hva du er komfortabel med. Prøv hver ut. Tilpass dem til din smak. Se på handlingene de genererer, og se om du kan leve med dem. Selv om disse teknikkene ble utviklet på daglige diagrammer - den primære tidsrammen vi opererer i - Kortsiktige forhandlere kan distribuere dem på fem minutters bardiagrammer. Gonghandlere kan fokusere på timevis eller daglige diagrammer, mens investorer kan bruke dem på ukentlig diagrammer. Det er egentlig ingen vesentlig forskjell så lenge hver er innstilt for å passe til brukerkriteriene for risiko og belønning og hver testet på universet av verdipapirer som brukeren handler, slik brukeren handler. Hvorfor den gjentatte vekten på tilpasning og montering av risiko og belønningsparametere Fordi ingen system, uansett hvor god den er, vil bli brukt dersom brukeren ikke er komfortabel med det. Hvis du ikke passer deg selv, vil du raskt finne ut at disse tilnærmingene ikke passer deg. Hvis disse metodene fungerer så bra, hvorfor lærer du dem? Dette er et vanlig spørsmål, og svarene er alltid de samme. Først lærer jeg fordi jeg elsker å undervise. For det andre, og kanskje viktigst, fordi jeg lærer som jeg underviser. Ved å forske og forberede materialet til denne boken lærte jeg litt, og jeg lærte enda mer i ferd med å skrive den. Vil disse metodene fortsatt fungere etter at de er publisert Spørsmålet om fortsatt effektivitet virker plagsomt for mange, men det er egentlig ikke disse teknikkene vil forbli nyttig til markedsstrukturen endres tilstrekkelig for å gjøre dem til en ny. Årsaken til at effektiviteten ikke er ødelagt - uansett hvor mye en tilnærming er undervist, er at vi er alle individer. Hvis et identisk handelssystem ble undervist til 100 personer, ville en måned senere ikke mer enn to eller tre, hvis de mange, bruke det som det ble lært. Hver ville ha tatt det og modifisert det for å passe deres smak, og innlemmet i sin unike måte å gjøre ting på. Kort sagt, uansett hvor spesifikt en bok blir, vil hver leser gå bort fra å lese den med unike ideer og tilnærminger, og som det er sagt, er det en god ting. Den største myten om Bollinger Bands er at du skal selge på øverste bandet og kjøpe på lavere bånd kan det fungere på den måten, men det trenger ikke. I metode kjøper jeg faktisk når overbandet er overskredet og kort når nedre båndet er brutt til ulemper. I Metode II kjøper du godt på styrke når vi nærmer oss overbandet bare hvis en indikator bekrefter og selger på svakhet når det nedre bandet nærmer seg, igjen bare hvis bekreftet av vår indikator. I Metode III kjøper du godt i nærheten av nedre båndet, ved hjelp av et W-mønster og en indikator for å klargjøre oppsettet. Deretter presenterer du en variant av metode III for selger. Metode IV, som ikke er nevnt i boken, er en variant av Metode I. Metode Jeg mdash Volatilitet Breakout For mange år siden ble Bruce Babcock of Commodity Traders Consumer Review gjennomgått intervjuet for den publikasjonen. Etter intervjuet snakket vi om en stund - intervjuet ble gradvis reversert - og det viste seg at hans favorittvarehandelstilgang var volatilitetsbrudd. Jeg kunne nesten ikke tro på ørene mine. Her er mannen som hadde undersøkt flere handelssystemer - og gjort så strenge - enn noen med mulig unntak fra John Hill of Futures Truth, og han sa at hans valg av valg til handel var volatilitets-breakout-systemet. som jeg tenkte best for handel etter mye etterforskning. Kanskje den mest elegante direkte applikasjonen av Bollinger Bands reg er et volatilitetsbruddssystem. Disse systemene har eksistert lenge og eksisterer i mange varianter og former. De tidligste breakout-systemene brukte enkle gjennomsnitt av høyder og nedturer, ofte skiftet opp eller ned litt. Som tiden gikk i gjennomsnitt, var sann rekkevidde ofte en faktor. Det er ingen reell måte å vite når volatiliteten, som vi bruker den nå, ble innlemmet som en faktor, men man ville anta at en dag noen merke til at breakout-signalene fungerte bedre når gjennomsnittene, båndene, konvoluttene osv. Var nærmere sammen og Volatilitetsbruddssystemet ble født. (Visserlig er risikopremieparametrene bedre justert når båndene er smale, en viktig faktor i et hvilket som helst system.) Vår versjon av det ærverdige volatilitetsbruddssystemet benytter BandWidth for å sette forutsetningen og tar deretter en posisjon når en breakout oppstår. Det er to valg for stopping for denne tilnærmingen. Først, Welles Wilders Parabolic3, et enkelt, men elegant konsept. Ved stopp for et kjøpssignal settes innledningsstoppet like under rekkevidden av breakoutformasjonen og økes deretter oppover hver dag handelen er åpen. Det motsatte gjelder for salg. For de som er villige til å forfølge større overskudd enn de relativt konservative parabolske tilnærmingene, er et merke av motsatt bånd et utmerket utgangssignal. Dette muliggjør korrigeringer underveis og resulterer i lengre handler. Så, i et kjøp bruk en brikke av nedre bandet som en utgang og i en selg bruk en tag av overbandet som en utgang. Hovedproblemet med vellykket implementering av Metode I er noe som kalles et hovedfake - diskutert i det forrige kapittelet. Begrepet kom fra hockey, men det er kjent på mange andre arenaer også. Tanken er en spiller med puckeskøyter opp mot isen mot en motstander. Mens han skøyter han svinger hodet i forberedelse for å passere forsvareren så snart forsvareren forplikter, vender han sin kropp på den andre veien og trykker sikkert på skuddet. Kommer ut av en klemme, gjør aksjer ofte det samme som de første feint i feil retning og deretter gjør det virkelige trekket. Vanligvis vil du se en Squeeze, etterfulgt av et band, etterfulgt av det virkelige trekket. Ofte vil dette forekomme i bandene, og du vil ikke få et breakout-signal før etter at det virkelige trekket er i gang. Men hvis parametrene for bandene er strammet, som så mange som bruker denne tilnærmingen, kan du finne deg selv med en og annen liten whipsaw før den virkelige handel vises. Noen aksjer, indekser, osv. Er mer utsatt for å ha forfalskninger enn andre. Ta en titt på tidligere Squeezes for elementet du vurderer og se om de involverte hodefeil. En gang en faker. For de som er villige til å ta en ikke-mekanisk tilnærming til handel, er den enkleste strategien å vente til en klemming oppstår - forutsetningen er satt - så se etter det første trekket vekk fra handelsområdet. Handel en halv posisjon den første sterke dagen i motsatt retning av hodet, og legg til posisjonen når breakout oppstår, og bruk en parabolisk eller motsatt båndtakstopp for å holde seg skadet. Hvor hovedfelter er et problem, eller båndparametrene arent satt tett nok til de som oppstår å være et problem, kan du handle Metode I rett opp. Bare vent på en klem og gå med den første breakout. Volumindikatorer kan virkelig gi mer verdi. I fasen før hodet falsk ser etter en volumindikator som Intraday Intensity eller Accumulation Distribution for å gi et hint om den ultimate oppløsningen. MFI er en annen indikator som kan være nyttig for å forbedre suksess og selvtillit. Dette er alle volumindikatorer og er tatt opp i del IV. Parametrene for et volatilitetsbruddssystem basert på The Squeeze kan være standardparametrene: 20-dagers gjennomsnitt og - to standardavviksbånd. Dette er sant fordi i denne aktivitetsfasen er båndene ganske tett sammen, og dermed er utløserne veldig nærme. Men noen kortsiktige forhandlere vil kanskje forkorte gjennomsnittet litt, si til 15 perioder og stram bandene litt, si til 1,5 standardavvik. Det er en annen parameter som kan settes, utseilingsperioden for Squeeze. Jo lengre du setter tilbake tidsperioden - husk at standarden er seks måneder - jo større kompresjonen vil du oppnå, og jo mer eksplosive sett-ups vil det være. Det blir imidlertid færre av dem. Det er alltid en pris å betale det virker. Metode jeg oppdager først komprimering gjennom The Squeeze og ser etter at utvidelsesutvidelsen skal forekomme og går med den. En bevissthet om hovedfeil og volumindikatorbekreftelse kan legge betydelig til i rekordet av denne tilnærmingen. Screening av en rimelig størrelse univers av aksjer - minst flere hundre - burde finne minst flere kandidater til å evaluere på en gitt dag. Se etter Metoden Jeg sett opp nøye og følg dem da de utvikler seg. Det er noe om å se på et stort antall av disse oppsettene, spesielt med volumindikatorer, som instruerer øynene og dermed informerer den fremtidige utvalgsprosessen, ettersom ingen harde og raske regler noensinne kan. Jeg presenterer her fem diagrammer av denne typen for å gi deg en ide om hva du skal se etter. Bruk Squeeze som en oppsett Så gå med en utvidelse i volatilitet Pass på hodet falsk Bruk volumindikatorer for retningsretninger Juster parametrene som passer deg selv Metode II mdash Trend Følg Vår andre Bollinger Bands reg demonstreringsmetode bygger på ideen om at sterk pris handling ledsaget av sterk indikatorhandling er en god ting. Det er en bekreftelsesmetode som venter på at disse to forholdene skal oppfylles før du gir et inngangssignal. Selvfølgelig, motsatt, svakhet bekreftet av svake indikatorer, genererer et salgssignal. I essens er dette en variasjon på Metode I, med en indikator, MFI, som brukes til bekreftelse og ikke krav til Squeeze. Denne metoden kan forutse noen Metode I-signaler. Vel, bruk samme utgangsteknikker, en modifisert versjon av parabolske eller en merket av Bollinger Band på motsatt side av handelen. Tanken er at både b for pris og MFI skal stige over terskelen vår. Grunnregelen er: Hvis b er større enn 0,8 og MFI (10) er større enn 80, så kjøp. Husk at b viser oss hvor vi er innenfor båndene på 1 vi er på øverste bånd og på 0 er vi på nedre bandet. Så, på 0,8 b forteller oss at vi er 80 på vei opp fra nedre bandet til overbandet. En annen måte å se på er at vi er i topp 20 av området mellom bandene. MFI er en begrenset indikator som går mellom 0 og 100. 80 er en veldig sterk lesning som representerer det øvre triggernivået, tilsvarende i betydning til 70 for RSI. Så, Metode II kombinerer prisstyrke med indikatorstyrke til å prognostisere høyere priser, eller prissvakhet med indikator svakhet for å prognostisere lavere priser. Vel, bruk de grunnleggende Bollinger Band-innstillingene på 20 perioder og - to standardavvik. For å angi MFI-parametrene, bruk en gammel regelindikatorlengde, være omtrent halvparten av beregningsperioden for båndene. Selv om den nøyaktige opprinnelsen til denne regelen er ukjent for meg, er det sannsynligvis en tilpasning av en regel fra syklusanalyse som antyder bruk av bevegelige gjennomsnitt en fjerdedel lengden den dominerende syklusen. Eksperimentering viste at perioder i kvartalet av beregningsperioden for bandene var generelt for korte, men at en halvlengdeperiode for indikatorene fungerte ganske bra. Som med alle ting er dette bare startverdier. Denne tilnærmingen gir mange variasjoner du kan utforske. En hvilken som helst av inngangene kan også varieres som en funksjon av kjennetegnene til kjøretøyet som handles for å skape et mer adaptivt system. Tabell 19.1 - Metode II Variasjoner Volumvektet MACD kan erstattes av MFI. Styrken (terskelen) som kreves for både b og indikatoren kan varieres. Hastigheten til det parabolske kan også varieres. Lengdeparameteren for Bollinger Bands kan justeres. Hovedfellen for å unngå er sen oppføring, siden mye av potensialet kan ha blitt brukt opp. Et problem med metode II er at de risikofylte egenskapene er vanskeligere å kvantifisere, ettersom flyttingen kan ha vært i gang litt før signalet utstedes. Én tilnærming til å unngå denne fellen er å vente på en tilbaketrekking etter signalet og deretter kjøpe første dag. Dette vil gå glipp av noen oppsett, men de resterende vil ha bedre risikobesvaringsforhold. Det ville være best å teste denne tilnærmingen på de typer aksjer du faktisk handler eller ønsker å handle, og angi parametrene i henhold til egenskapene til disse aksjene og dine egne risikovurderte kriterier. For eksempel, hvis du handlet veldig volatile vekstbeholdninger, kan du se på høyere nivåer for b (større enn en er en mulighet), MFI og parabolske parametere. Høyere nivåer av alle tre ville plukke sterkere aksjer og akselerere stoppene raskere. Mer risikofylte investorer bør fokusere på høye parabolske parametere, mens flere pasiente investorer som er ivrige etter å gi disse handlingene mer tid til å trene, bør fokusere på mindre parabolske konstanter som resulterer i at utgangsnivået stiger sakte. En veldig interessant tilpasning er å starte det parabolske ikke under inntaksdagen som det er vanlig, men under det siste betydelige lave eller vendepunktet. For eksempel, når man kjøper en bunn, kan det parabole startes under lavt i stedet for på inntaksdagen. Dette har den utmerkede fordelen ved å fange karakteren til den nyeste handel. Bruk av motsatt bånd som en utgang gjør at disse handler kan utvikle seg mest, men kan etterlate stoppet ubehagelig langt unna for noen. Dette er verdt å gjenta: En annen variant av denne tilnærmingen er å bruke disse signalene som varsler og kjøpe den første tilbakekallingen etter at varselet er gitt. Denne tilnærmingen vil redusere antall handler - noen handler vil bli savnet, men det vil også redusere antall whipsaws. I hovedsak er dette en robust metode som bør tilpasses et bredt spekter av handelsstiler og temperament. Det er en annen ide her som kan være viktig: Rasjonal analyse. Denne metoden kjøper bekreftet styrke og selger bekreftet svakhet. Så ville det ikke vært en god ide å presortere vårt univers av kandidater etter grunnleggende kriterier, lage kjøpslister og selgelister. Ta deretter bare kjøpssignaler for aksjene på kjølelisten og selg signaler for aksjene på selglisten. Slike filtrering er utenfor rammen av denne boken, men rasjonell analyse, tidspunktet for settene med grunnleggende og teknisk analyse, gir en robust tilnærming til de problemene de fleste investorer står overfor. Prescreening for ønskelige grunnleggende kandidater eller problematiske aksjer er sikker på å forbedre resultatene dine. En annen tilnærming til filtreringssignaler er å se på EquityTrader Performance Ratings og ta kjøp på aksjer rangert 1 eller 2 og selge på aksjer rangert 4 eller 5. Disse er forhåndsvektede, risikoregulerte ytelsesvurderinger, som kan betraktes som relative styrke kompensert for nedadgående volatilitet. Metoden kjøper styrke Kjøp når b er større enn 0,8 og MFI er større enn 80 Bruk et parabolsk stopp Kan forutse Metode I Utforsk variasjonene Bruk Rational Analysis Method III mdash Reversals Et sted tidlig på 1970-tallet var ideen om å flytte et bevegelige gjennomsnitt opp og ned med en fast prosentandel for å danne en konvolutt rundt prisstrukturen fanget på. Alt du måtte gjøre var å multiplisere gjennomsnittet med ett pluss ønsket prosent for å få øvre bandet eller dele med ett pluss ønsket prosent for å få det nedre bandet, noe som var en beregningsmessig enkel ide om gangen da beregningen var enten tidkrevende eller kostbar. Dette var dagen med columnar pads, legge maskiner og blyanter, og for de heldige, mekaniske kalkulatorer. Selvfølgelig tok markedet timers og stock pickers raskt opp ideen som det ga dem tilgang til definisjoner av høy og lav de kunne bruke i deres timing operasjoner. Oscillatorer var veldig mye på den tiden, og dette førte til en rekke systemer som sammenlignet handlingen av pris innen prosentbånd til oscillatorhandling. Kanskje den mest kjente på tiden - og fortsatt mye brukt i dag - var et system som sammenlignet virkningen av Dow Jones Industrial Average innen band opprettet ved å flytte sitt 21-dagers glidende gjennomsnitt opp og ned fire prosent til en av to oscillatorer basert på bred markedshandelstatistikk. Den første var en 21-dagers sum av fremskritt minus fallende problemer på NYSE. Den andre, også fra NYSE, var en 21-dagers sum oppvolum minus nedvolum. Merker på overbandet ledsaget av negative oscillatoravlesninger fra enten oscillatoren ble tatt som selgesignaler. Kjøpssignaler ble generert av koder av nedre bånd ledsaget av positive oscillatoravlesninger fra enten oscillator. Sammenfallende avlesninger fra begge oscillatorer viste økt tillit. For aksjer for hvilke brede markedsdata ikke var tilgjengelige, ble en volumindikator som en 21-dagers versjon Bostians Intraday Intensity brukt. Denne tilnærmingen og et mylder av varianter forblir i bruk i dag som nyttige timing guider. Mange modifikasjoner på denne tilnærmingen er mulige, og mange har blitt gjort. Mitt eget bidrag var å erstatte en avgangsgraf for 21-dagers summeteknikken som brukes til oscillatorene. En avgangsgraf er en graf av forskjellen på to gjennomsnitt, et kortsiktig gjennomsnitt og et langsiktig gjennomsnitt. I dette tilfellet er gjennomsnittene av daglige fremskritt minus nedgang og daglig oppvolum minus nedvolum, og perioder som skal brukes til gjennomsnittene er 21 og 100. Plottet er av kortsiktig gjennomsnitt minus det langsiktige gjennomsnittet. Hovedfordelen ved å bruke avgangsteknikken til å skape oscillatorene er at bruken av det langsiktige glidende gjennomsnittet har til følge at man justerer (normaliserer) for langsiktige forstyrrelser i markedsstruktur. Uten denne justeringen vil en enkel Advance-Decline-oscillator eller Up Volume-Down Volume-oscillator trolig lure deg fra tid til annen. Men ved å bruke forskjellen mellom gjennomsnitt, justerer det seg veldig bra for de bullish eller bearish biases som forårsaker problemet. Valg av avgangsteknikk betyr også at du kan bruke den allment tilgjengelige MACD-beregningen for å skape oscillatorene. Sett den første MACD-parameteren til 21, den andre til 100 og den tredje til ni. Dette setter perioden for det kortsiktige gjennomsnittet til 21 dager, perioden for det langsiktige gjennomsnittet til 100 dager og forlater perioden for signallinjen ved standard, ni dager. Datainngangene er fremskrittfeller og oppvolumsvolum. Hvis programmet du bruker, vil inngangene i prosent, bør den første være 9, den andre 2 og den tredje 18. Nå erstatt Bollinger Bands reg for prosentandelene og du har kjernen til et veldig nyttig reverseringssystem for timingmarkeder. I en lignende vei kan vi bruke indikatorer for å avklare topper og bunner og bekrefte reverseringer i trend. Hvis vi danner en W2-bunn med b høyere på retest enn på den opprinnelige lave - en relativ W4 - kontroller volumoscillatoren, enten MFI eller VWMACD, for å se om den har et lignende mønster. Hvis det gjør det, så kjøp den første sterke dagen hvis det ikke, vent og se etter et annet oppsett. Logikken på topper er lik, men vi må være mer tålmodige. Som det er vanlig, tar toppen lengre og presenterer vanligvis den klassiske tre eller flere pushes til en høy. I en klassisk formasjon vil b være lavere på hvert trykk som en volumindikator som akkumulasjonsfordeling. Etter at et slikt mønster utvikler se på å selge meningsfulle neddager hvor volum og rekkevidde er større enn gjennomsnittet. Det vi gjør i Metode III er å klargjøre topper og bunner ved å involvere en uavhengig variabel, volum i vår analyse ved bruk av volumindikatorer for å få et bedre bilde av den skiftende naturen av tilbud og etterspørsel. Er etterspørselen økende over en W-bunn Hvis det er tilfelle, burde vi være interessert i å kjøpe. Er tilførselen økende hver gang vi gjør et nytt press til en høy Hvis det er tilfelle, bør vi være marshalling våre forsvar eller tenke på shorting hvis så tilbøyelig. Bunnlinjen her er avklaring av mønstre som ellers er interessante, men som du kanskje ikke har tillit til å handle uten bekreftelse. Kjøp oppsett: nedre band-tag og oscillator-positivt Selg oppsett: øvre band-tag og oscillator-negativ Bruk MACD til å beregne pustindikatorene Metode IV mdash Bekreftet Breakouts Bollinger på Bollinger Bands reg System IV, en enkel og direkte tilnærming til bekreftede breakouts. Det grunnleggende mønsteret er en tre-dagers sekvens. Dag 1: Lukk innenfor bandet og båndbredden innen 25 av laveste båndbredde om 6 måneder. Dag 2: Lukk utenfor bandet. Dag 3: Intradag - Alert (ikke bekreftet) hvis vi handler høyere (lavere for salgsmønstre) enn slutten av dag 2. Slutten av dagen: Signal (bekreftet breakout) dersom vi lukker høyere (lavere) enn slutten av dag 2 . I utgangspunktet ser vi etter aksjer som er sterke (svake) nok til å komme utenfor bandene og deretter utvide deres trekk.
No comments:
Post a Comment